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期貨交易理論與實務
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100年 - 2011年期貨-理論與實務-第三章期貨避險交易(100-199)#5899
> 試題詳解
138.大家公司預計在6月份時要發行公司債 $20,000,000,則應如何避險?
(A)賣公債期貨200口
(B)賣國庫券期貨20口
(C)買公債期貨200口
(D)買國庫券期貨10口。
答案:
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統計:
A(39), B(13), C(16), D(1), E(0) #238821
詳解 (共 2 筆)
Justin 賴:jusu
B2 · 2021/07/29
#4955968
公司債契約 單位 為 10萬未來要發公司...
(共 95 字,隱藏中)
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Retsnom
B1 · 2020/08/18
#4226003
未來要賣出,故要先賣出期貨鎖定賣價
(共 19 字,隱藏中)
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相關試題
139.志明進行歐洲美元期貨空頭避險,當時基差為 -25,後來基差為 +8 時平倉,則:(A)有利潤 (B)有損失 (C)無法計算 (D)不賺不賠。
#238822
140.志明賣出活牛期約避險,若基差由4美分變為10美分,則避險盈虧為何?(期約規格為 40,000 磅)(A)損失 5,000美元 (B)損失 2,400美元 (C)獲利 240,000 美元 (D)獲利 2,400 美元。
#238823
141.智利礦商賣出銅期貨避險,何者會造成避險的不完全?(A)當銅現貨與銅期貨的相關係數為1時 (B)避險後,基差沒有變動 (C)期貨契約規格固定 (D)若可以買到所需要的銅期貨數量。
#238824
142.美國某穀物大盤商計劃3個月後出口玉米到德國的某一飼料商,大盤商決定避險,下列何者並非適當的策略?(A)賣歐元期貨 (B)買CBOT的玉米期貨 (C)先從市場上買入玉米現貨 (D)買歐元期貨賣權。
#238825
143.預期央行調升存款準備率時,具利率上升風險的美商銀行應:(A)買入公債期貨 (B)買入歐元期貨 (C)賣出歐洲美元期貨 (D)賣出美元期貨。
#238826
144.某英國進口商,從瑞士進口手錶,總價為180萬美元,其決定避險。目前的匯率為1英鎊兌 1.53美元,此進口商須如何操作CME的英鎊期貨?(A)買17口 (B)賣17口 (C)買19口 (D)賣19口。
#238827
145.持有公債而欲以賣公債期貨來避險時,所需合約數之計算須考慮:(A)公債期貨之最廉交割 (Cheapest-to-deliver) 債券 (B)所持公債之轉換因子 (Conversion factor) (C)所持公債之利率風險大小 (D)選項A、B、C皆是。
#238828
146.空頭避險者在避險平倉時之現貨與期貨交易分別是:(A)買現貨賣期貨 (B)賣現貨買期貨 (C)同時買進現貨與期貨 (D)同時賣現貨與期貨。
#238829
147.大家公司計劃三個月後發行商業本票,為避免屆時利率上漲而受損失,該公司可先:(A)賣國庫券期貨 (B)買國庫券期貨 (C)賣國庫券 (D)向銀行貸款,同時買國庫券期貨。
#238830
148.某美國廠商出口一批貨至瑞士,總貨款為 125,000 瑞郎,此時即期匯率與六月期貨匯率分別為 0.8325 與0.8346,取得貨款時之即期及期貨匯率分別為 0.8193與0.8154,若此出口商有事先以瑞郎期貨避險,則避險後之匯兌損益為:(A)損失 947 美元 (B)獲利 750美元 (C)獲利 2,083美元 (D)損失 1,650美元。
#238831
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