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衍生性商品之風險管理
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115年 - 115-1 期貨交易分析人員:衍生性商品之風險管理#145043
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1. ETF 具有提供多元選擇、投資管道便利等優點,下列何者不是 ETF 商品之投資風險?
(A)終止上市風險
(B)集中度風險
(C)股票換股風險
(D)系統風險
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2. 臺灣證券交易所推出的主動式 ETF 和被動式 ETF 商品,下列敘述何者不正確? (A)被動式 ETF 無追蹤指數 (B)主動式 ETF 係由基金經理人主動挑選成分股 (C)主動式 ETF 管理費較高 (D)被動式 ETF 追求「與大盤績效一致」的報酬
#4045044
3. 投資人於進行 ADR(American Depositary Receipts)等海外存託憑證時,下列何者不是應注意的投資 風險? (A)流動性風險 (B)折溢價風險 (C)匯兌風險 (D)稅務風險
#4045045
4. 有關 ETF 商品之敘述,下列何者正確? (A)在不考慮其他費用下,正向型 ETF,若甲指數下跌 1%,則追蹤甲指數的正向 2 倍 ETF,當日 淨值約上漲 2% (B)槓反型 ETF 會產生「每日複利效果」,當原型指數連續兩天都上漲 10%時,正 2 ETF 的累計 報酬率將有 42% (C)反向型 ETF 第六碼為 L (D)因為槓反 ETF 主要透過操作期貨,達成其追蹤單日表現的目標,需注意期貨與現貨的正逆價差 風險
#4045046
5. 金管會於 114 年底修正「保險業財報編製準則」,允許壽險業長期持有海外債券的匯率變動影響數, 改依剩餘年限逐年攤銷,本次修改對象是哪一類金融資產? (A)按攤銷後成本衡量的金融資產 (B)透過其他綜合損益按公允價值衡量的金融資產 (C)透過損益按公允價值衡量的金融資產 (D)透過淨變現成本按公允價值衡量的金融資產
#4045047
6. 金管會於 114 年底修正「保險業財報編製準則」,下列何者不是主要目的? (A)降低匯率波動對損益影響 (B)節省避險成本 (C)降低資本適足率的衝擊 (D)接軌 TIS(Taiwan Insurance Solvency)計算資本適足率的比率
#4045048
7. 根據中央銀行 114 年 12 月份銀行衍生性金融商品交易量統計資料,下列哪一種商品之交易金額最高? (A)換利(IRS)契約 (B)換匯(Fx Swaps)契約 (C)遠期契約(Outright Forwards) (D)賣出選擇權(Sold Options)契約
#4045049
8. 下列何者不是臺灣期貨交易所之商品期貨類商品? (A)杜拜原油期貨 (B)臺幣黃金期貨 (C)黃金期貨 (D)布蘭特原油期貨
#4045050
9. 根據持有成本理論,就利率期貨商品而言,下列何者不影響利率期貨價格? (A)票面利率 (B)票面利息收入 (C)倉儲與運輸成本功能 (D)資金成本
#4045051
10.依據國際財務報導準則(IFRSs)第 9 號公報「金融工具:認列與衡量(IFRS 9 Financial Instruments: Recognition and Measurement)」的規範,有關判斷金融資產分類的基礎,下列何者 正確?甲.企業管理金融資產之經營模式、乙.會計配比不當、丙.金融資產之合約不可撤銷特性、丁. 金融資產之合約現金流量特性 (A)甲和丙 (B)乙和丙 (C)甲和丁 (D)乙和丁
#4045052
11.依據國際財務報導準則(IFRSs)第 9 號公報「金融工具:認列與衡量(IFRS 9 Financial Instruments: Recognition and Measurement)」的規範,下列何者不是「被避險項目」? (A)已認列之資產 (B)已認列之確定承諾 (C)預期交易 (D)國外營運機構淨投資
#4045053
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