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期貨交易理論與實務
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100年 - 2011年期貨-理論與實務-第三章期貨避險交易(100-199)#5899
> 試題詳解
153.美國某公司到德國發行公司債,價值 1,000 萬歐元,所募資金將兌換成美元,此公司如何使用 CME 之外匯期貨,以規避匯率的風險?
(A)賣歐元期貨
(B)買歐元期貨
(C)賣美元期貨
(D)買美元期貨。
答案:
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統計:
A(17), B(10), C(9), D(10), E(0) #238836
詳解 (共 1 筆)
梨園
B1 · 2021/12/19
#5268373
發行1,000萬歐元的債券之後要換回美元...
(共 75 字,隱藏中)
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154.A公司與其往來銀行簽有協議,將在三個月後向銀行借入一千萬美元,利率為美元 LIBOR+1%,為了鎖定借款成本,該公司可採下列何種避險策略?(A)買歐洲美元期貨 (B)賣歐洲美元期貨 (C)買歐元期貨 (D)賣美元期貨。
#238837
155.日本某穀物經銷商計劃由美國進口一批黃豆,為鎖定其進貨成本,下列何者為適當之避險操作?(A)買CBOT 黃豆期貨,賣日圓期貨 (B)買CBOT 黃豆期貨,買日圓期貨 (C)賣 CBOT 黃豆期貨,買日圓期貨 (D)賣 CBOT 黃豆期貨,賣日圓期貨。
#238838
156.銀行為避免其長期固定利率放款因利率上升而受損,可以:(A)買公債期貨 (B)賣公債期貨 (C)買歐洲美元期貨 (D)賣歐洲美元期貨。
#238839
157.下列何者不是歐洲美元期貨之避險功能?(A)鎖定貸款成本 (B)鎖定匯率成本 (C)鎖定短期票券投資之獲利 (D)鎖定浮動利率債券之收益。
#238840
158.雅婷投資 100 萬元購買 A 股票,一個月後,股價指數期貨下跌 6%,A股票上漲 9%,若雅婷事先有以股價指數期貨避險,其損益為:(A) -30,000 (B) -80,000 (C)30,000 (D)80,000。
#238841
159.大家公司擁有美國公債部位,其擔心未來利率可能會上漲,請問該公司應如何規避利率風險?(A)賣出利率期貨 (B)買進利率期貨 (C)買進利率賣權 (D)買進利率期貨買權。
#238842
160.志明持有美國長期公債部位時,若預期油價將會上漲時,下列避險策略何者較為有效?(A)買進指數期貨 (B)放空美國國庫券期貨 (C)買進美國長期公債期貨 (D)放空美國長期公債期貨。
#238843
161.預計未來發行美元商業票券之廠商應如何避險?(A)買進歐洲美元期貨 (B)賣出歐洲美元期貨 (C)買進國庫券期貨 (D)賣出公債期貨。
#238844
162.日本進口商為規避美元升值之風險,須如何操作 CME 之日圓期貨?(A)採賣出部位 (B)採買進部位 (C)視匯率走勢而定 (D)無避險效果。
#238845
163.某金礦公司預計三個月後將出售黃金,故先賣出黃金期貨,價格為 1,298美元,出售黃金時之市價為 1,308美元,同時以 1,311 美元回補黃金期貨,其有效黃金售價為:(A)1,308 美元 (B)1,321美元 (C)1,295美元 (D)1,301美元。
#238846
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