題組內容

七、假設今天是7月16日。某公司持有一個股票投資組合，市值為20,000,000美元，該投資組合的β值為0.8。目前指數期貨價格為2,400，且每一口期貨契約的名目價值為指數×250美元。

(b)假設公司改變決策，決定將該投資組合的β值由0.8降低至0.65。公司應該在期貨合約上採取何種部位？(4分)